Головна

МЕТОДИЧНІ ВКАЗІВКИ ДО ВИКОНАННЯ КОНТРОЛЬНОЇ РОБОТИ

  1.  I Розрахунок витрат для визначення повної собівартості вироби (роботи, послуги), визначення рентабельності його виробництва
  2.  I. Загальна характеристика роботи
  3.  I. Вказівки до самостійної роботи з навчальними посібниками
  4.  II. Вихідні дані і порядок виконання курсової роботи
  5.  II. Методичні рекомендації щодо ВИВЧЕННЯ ТЕМ ДИСЦИПЛІНИ
  6.  II. Методичні рекомендації щодо організації ранкових бесід з дітьми.
  7.  II. Методичні вказівки по проведенню заняття.

3.1.Тема 1. ПРОСТІ ВІДСОТКИ.

3.1.1. Декурсівних нарощування і дисконтування

Під процентними грошима позики (процентнимплатежом) - Розуміється абсолютна величина доходу, що отримується кредиторами за передачу грошей в борг на певний термін. Величина процентного платежу визначається процентною ставкою - Кількістю відсотків, що стягуються з величини позики за певний термін. В даний час майже у всіх фінансових документах прийнято вказувати річну відсоткову ставку. У разі необхідності вона перекладається в відносні ставки: одноденні, місячні, квартальні та т. Д. Початкова сума з нарахованими процентними грошима до кінця терміну позики називається нарощеної сумою.

Плата за кредит може враховуватися як в кінці терміну кредиту, так і в його початку (авансовий процентний дохід). У першому випадку відсотки нараховуються в кінці терміну кредиту, виходячи з величини наданої суми, і поверненню підлягає сума боргу разом з відсотками. Такий спосіб нарахування відсотків називається декурсівних. Процентна ставка в цьому випадку називається декурсівних або комерційної.

У другому випадку процентний дохід враховується авансом, при цьому боржникові видається договірна сума, зменшена на його величину, і поверненню в кінці терміну підлягає вихідна договірна сума. Процентний дохід, який сплачується таким способом, називається дисконтними, А спосіб нарахування відсотків - антисипативному. Фактично відсоток нараховується на кінцеву вартість кредиту. Процентна ставка в цьому випадку називається антисипативному або облікової.

Розглянемо спочатку декурсівнийспособ нарощення. Ця операція характеризується такими основними співвідношенням:

Kt = K0 + It , (1.1.)

де К0- Початкова сума кредиту;

It- Процентний платіж (дохід) - сума плати за кредит;

Кt- Сума, що підлягає поверненню - повна вартість кредиту.

При простому декурсівних способі нарахування відсотків сума плати за кредит It прямо пропорційно залежить від величини кредиту, строку користування кредитом t тимчасових одиниць і декурсівних (банківської або комерційної) ставки p%, Т. Е.

It = K0. t. p / 100 (1.2.)

В цьому випадку нарощена сума буде дорівнює

Kt = K0 + K0. t . p / 100 = K0 (1 + Pt / 100) , (1.3.)

В якості тимчасового одиниці зазвичай вибирається рік. тоді pв цій формулі є річною процентною ставкою.

Формулу (1.3.) Називають формулою нарощення за простими відсоткам або, коротко - формулою простих відсотків, а множник (1 + pt / 100) називають простим декурсівнимкоеффіціентом нарощення. Множник нарощення не залежить від величини початкової суми і показує, у скільки разів зріс первісний капітал.

Зауважимо, що за формулою (1.3.) Можна визначати вартість капіталу в будь-який момент часу, т. Е. Його поточну вартість. Ця необхідність виникає, наприклад, при достроковому погашенні позички. Навпаки, за відомою в момент t поточної вартості капіталу можна визначити його вартість в будь-який інший момент. Знаходження вартості капіталу в минулий момент називається дисконтированием. Вартість капіталу на початку фінансової операції (t = 0) називається сучасній і визначається за формулою:

К0 = Доt / (1 + pt / 100) (1.4.)

Множник 1 / (1 + pt / 100) Називається простим декурсівних коефіцієнтом дисконтування. Дисконтування і нарощення - взаємно зворотні процеси.

терміни «нарощення»І«дисконтування»Застосовуються і в більш широкому сенсі, як засобу визначення вартісної величини на деякий довільний момент часу, незалежно від конкретного виду фінансової операції, яка передбачає нарахування відсотків. Такий розрахунок називають приведенням вартісного показника до заданого моменту часу. Приведення суми до певного моменту часу складається в її збільшенні на множник приведення, який дорівнює або множнику нарощення при приведенні до майбутнього моменту, або дисконтного множника при приведенні до попереднього моменту часу.

Якщо в якості тимчасової одиниці обраний рік (задана річна процентна ставка), то час t при короткострокових кредитах визначається у вигляді дробу:

 , (1.5.)

де N - Число днів позики; М - число днів в році.

В якості М приймаються в різних країнах 360 або 365 днів.

якщо М = 360, то кредитори отримують звичайні відсотки, а при М = 365 отримують точні відсотки, а зайвий день у високосному році при короткострокових кредитах при розрахунку процентної ставки може враховуватися або не враховуватися. Число днів позички також може вимірюватися приблизно або точно. У першому випадку передбачається, що кожен місяць має тривалість 30 днів.

Зауваження. День видачі кредиту та день внесення погашає платежу приймаються за один день.

приклад 1.1. Сума 1000 руб. внесена в банк під просту ставку 10% річних. Визначити розмір внеску через 5 місяців по звичайних відсоткам.

Рішення.

К0 = 1000руб .; р = 10%; t = 5/12 років;

Kt = 1000 (1 + 0,1 ? 5/12) = 1041,67 руб.

Приклад 1.2.Кредит за овердрафтом був узятий на 45 днів під просту ставку 15% річних і погашений сумою 101 849 руб. 32 коп. Знайти величину кредиту з точних відсоткам.

 Методичні вказівки до вивчення дисципліни |  Рішення.


 ЗАГАЛЬНІ ПОЛОЖЕННЯ |  Вересня 2001 р. |  Приклад 1.4. |  Рішення. |  Рішення. |  Рішення. | |  Рішення. |  Рішення. |  Рішення. |

© 2016-2022  um.co.ua - учбові матеріали та реферати